Free Benjamin Graham Formula Valuation Spreadsheet

de Graham Formula Spreadsheet

Als u de Intelligent Investor niet hebt gelezen, mist u tijdloos advies. Een daarvan is om te kopen met een grote marge van veiligheid. Ik zal niet gaan door de details van het boek, maar een uitleg van de Graham formule en hoe het te gebruiken wordt uitgelegd in het artikel getiteld Graham Formula Stock Valuation tutorial.

in plaats daarvan heb ik Benjamin Graham ‘ s formule toegepast op een gratis Graham Formula spreadsheet waarmee je snel de intrinsieke waarde van een bedrijf kunt berekenen op de Benjamin Graham manier.

er zijn een paar sites die dit al online doen, maar ik wilde iets waar ik controle over heb en aanpassingen kan maken.

een kort citaat om dingen te beginnen.

geconfronteerd met een soortgelijke uitdaging om het geheim van een gezonde investering in drie woorden te destilleren, wagen wij ons het volgende motto, marge van veiligheid.
-Benjamin Graham

De Benjamin Graham Formule Overzicht

Ben Graham formule is als volgt:

• V is de intrinsieke waarde
• EPS verwijst naar de winst over een periode van jaren en niet alleen voor de vorige of lopende jaar. Gebruik een genormaliseerde versie.
• 8.5 is de PE van een bedrijf zonder groei.
• g is de groei van het verwachte inkomen. In de premium stock value spreadsheet is de groeisnelheid door de gebruiker gedefinieerd. Bekijk een methode om de groeisnelheid te bepalen.
• toen Graham het boek schreef, gebruikte hij een 20-jarige AAA corp obligatierente van 4,4%. Om de formule vandaag toe te passen, moeten we deze normaliseren naar het tarief van vandaag. Ik gebruik graag de 20yr AA corp bond rate als de noemer omdat de AA rate iets hoger is dan de AAA en een licht conservatief getal zal geven.

echter, Ik gebruik een zeer lichte wijziging van deze formule voor de huidige marktcontext die ik in detail in een artikel schreef ik getiteld “How To Value a Stock with the Ben Graham Formula.”

hoe de verwachte winst in de Graham-formule werd berekend

een moeilijkheid die ik had was om erachter te komen hoe een redelijke toekomstige EPS-gids te komen.

voordat we in de berekeningen gaan, klikt u op de afbeelding hieronder om exclusieve content en waardevolle bronnen te krijgen die we nergens anders publiceren.

hier is hoe ik de toekomstige EPS berekende. Ik ben een conservatief Man. Als je denkt dat de ranges onjuist zijn, probeer dan zelf wat dingen te veranderen.

1. Voor de 1e toekomstig jaar, nam ik de constante waarop de EPS had lineair gestegen in 10 jaar
2. ik heb toegevoegd de constante met de gemiddelde stijging van de winst per aandeel over de laatste 10 jaar
3. vervolgens heb ik een extra “groei som” naar het nummer ik ontvang vanaf stap 2
4. Voor de 2e toekomstig jaar, Ik nam de constante
5. Toegevoegd aan de 1e toekomstig jaar
6. Toegevoegd het “groei-sum”
7. En zo op

Nieuwe Graham Formule Werkblad

We hebben een aantal updates en verplaatst de spreadsheet in Google spreadsheets om het makkelijker te maken voor u om toegang te krijgen en te gebruiken.

opslaan van een Google-Spreadsheet Graham Formula

belangrijk:

• vraag niet om de spreadsheet te delen. Maak zelf maar een kopie. Zie hieronder.
• gele cellen zijn waar u handmatig gegevens invoert.
• Aquakleurige cellen zijn formules, dus overschrijf niet.

om een kopie in uw eigen account op te slaan, doet u het volgende::

terwijl u bezig bent, kunt u ook meer spreadsheets en checklists door het registreren van uw e-mail met Old School waarde.

Hoe gebruik ik de gratis Spreadsheet

ik heb geprobeerd om het gebruiksvriendelijk eenvoudig te begrijpen.

de spreadsheet vereist niet langer handmatige invoer voor de vereiste gegevens en probeert de informatie automatisch binnen te halen van Google Finance en FRED.

Volg de instructies in de spreadsheet om het correct te gebruiken.

Premium Stock Valuation Spreadsheets

voel je vrij om deze gratis versie te bekijken en als je klaar bent, ga dan naar de stock valuation software pagina en bekijk wat je krijgt met de premium versie.

de premium-versie bevat de Graham-formule en verschillende andere waarderingsmodellen, Plus fundamentele analyse-gegevens, Historische gegevens, grafieken en vergelijkingsfuncties voor concurrenten. Gewoon door het invoeren van een ticker, kunt u onmiddellijk al die informatie op uw favoriete voorraad die bespaart u uren in uw analyse.

ga nu en ontdek zelf waarom mensen enthousiast zijn over de spreadsheets.

Free Benjamin Graham Formula Spreadsheet Screenshot